Индикатор балансового объёма (OBV): руководство для трейдеров

Время прочтения ≈ 15 минут

On Balance Volume (OBV) 一 это классический инструмент технического анализа финансовых рынков. Осциллятор был описан еще в 1963 году Джоном Грэнвиллом. Он считал, что объем выступает в качестве основной силы, которая двигает котировки на рынке. И поэтому создал индикатор основанный именно на этом параметре. OBV достаточно быстро приобрел известность.

• Что такое индикатор балансового объема (OBV)?
• Понимание индикатора OBV и его принципа действия
• Расчёт балансового объема
• Как использовать балансовый объем?
• Торговые стратегии на основе балансового объема
• Пример использования балансового объема в сочетании с другим индикатором
• Плюсы и минусы использования индикатора OBV
• Отличие балансового объема от других индикаторов
• Есть ли смысл использовать индикатор OBV в наши дни?
• Часто задаваемые вопросы

Он популярен и на сегодняшний день. Ведь не зря он находится в списке стандартных у большинства торговых платформ. В этой статье будет описание и способы применения индикатора балансового объема OBV на рынке.  

Внутридневная торговля может быть еще проще, если есть продуманная торговая стратегия. Новички не всегда могут с нуля выстроить ТС. Но это не значит, что торговать в прибыль не получится. Можно перенять уже готовую стратегию. Скачивай pdf c полным руководством по стратегии “Снайпер”, которая подходит трейдерам любого уровня.

Что такое индикатор балансового объема (OBV)?

On Balance Volume indicator (Индикатор балансового объема) представлен в виде обычной линии. Как правило, она располагается в отдельном окне под графиком цены. Этот инструмент помогает понять трейдеру кто контролирует рынок 一 быки или медведи. Также благодаря ему можно понять, куда собираются двигать цену крупные игроки. То есть обычный трейдер может заранее предугадать, в какую сторону пойдет цена и что замышляют киты. Это особенно актуально для бокового движения. Кроме того, OBV помогает определить период затухания выраженного бычьего или медвежьего тренда, когда цена сменит направления. И все это, как можно понять из названия, благодаря грамотной интерпретации показаний объемов. 

Понимание индикатора OBV и его принципа действия

Принцип действия индикатора основан на сравнении изменения цены и объема. Если линия индикатора направлена вверх и обновляет свои локальные максимумы вместе с ценой графика, то бычий тренд подтверждается индикатором. То есть крупные игроки продолжают вкладывать свои деньги и поддерживают текущий тренд. Но если цена растет, а показания OBV держатся на месте или падают, то это означает отсутствие действий со стороны крупных денег или даже продажи. В этом случае следует ожидать разворота восходящего тренда или движение котировок в горизонтальном направлении. 

Тот же принцип касается и нисходящего движения. Если цена падает вместе с линией OBV, то крупные игроки продают и движение котировок соответствует показаниям объемов一 медвежий тренд продолжается. Но если показания индикатора начинают расти, а цены все еще падают, то следует ожидать окончания или как минимум коррекцию текущего тренда. 

Расчёт балансового объема

Чтобы понять, как прибыльно пользоваться индикатором OBV, желательно узнать способ его расчета. Общая формула индикатора выглядит следующим образом: OBV = Σk*Volume, где k — положительный либо отрицательный знак, в зависимости от цены закрытия свечи по сравнению с предыдущей.

Но если быть более конкретным, то если цена закрытия свечи выше предыдущей, то формула выглядит так: OBV (i) = OBV(i -1) + VOLUME (i). 

Если цена закрытия свечи ниже предыдущей, то: OBV (i) = OBV(i -1) — VOLUME (i).  

Если цена закрытия свечи равна предыдущей, то: OBV (i) = OBV(i -1). 

Где OBV (i) 一  текущее значение индикатора; OBV(i -1) 一  предыдущее значение индикатора; VOLUME (i)一 текущий торговый объем.

И если говорить проще, то в случае цены закрытия бара выше цены закрытия предыдущего, то текущий объем прибавляется к предыдущему значению OBV. А если цена закрытия ниже, то текущий объем отнимается от предыдущего значения OBV. 

Как можно видеть, формула достаточно простая, но самостоятельный подсчет значений займет много времени.  

Как использовать балансовый объем?

Изначально индикатор On Balance Volume использовался для товарного и фондового рынка, однако сейчас он широко применяется на форекс и криптовалютах. Однако, так как он учитывает объемы, то не следует его использовать на низколиквидных инструментах.  

Как уже говорилось, OBV присутствует в большинстве известных торговых платформ. Чтобы найти этот индикатор в терминале Metatrader необходимо в верхнем меню выбрать: “Вставка” — “Индикаторы” — “Объемы” — “On Balance Volume”. В настройках OBV можно изменить цену к которой будет применена формула. По умолчанию стоит цена закрытия. Она и рекомендуется, однако трейдер может поэкспериментировать и использовать цену открытия, максимальную, минимальную и т.д. И точно так, как и с другими индикаторами, можно изменять цвет, тип и толщину линии, добавить уровни в окно индикатора.   

Как индикатор используется трейдерами: 

• Подтверждение тренда. Если цена движется вместе с линией индикатора и максимум/минимум цены совпадает с локальным экстремумом OBV, то это устойчивое движение. И тренд скорее всего продолжится. Но если направление линии On Balance Volume и цены графика не совпадают, то вероятность продолжения тренда существенно снижается. А значит не стоит открывать сделки в направлении общего движения.

• Дивергенция. В данном случае трейдеры пользуются этим индикатором, как и другими. То есть если цена на графике обновляет локальный максимум, а OBV направляется вниз, то это сигнал на продажу. И если цена обновляет локальный минимум, а индикатор движется вверх, то это сигнал на покупку.   

Торговые стратегии на основе балансового объема

Определение прорывов 

Практически все трейдеры расставляют уровни поддержки и сопротивления на графике цены. И это совершенно правильно, однако существует немного индикаторов, в окне которых также можно размещать эффективные уровни поддержки/сопротивления. В число таких редких индикаторов как раз входит OBV. Если на графике наблюдается ценовой уровень, то аналогичный следует нарисовать и в окне индикатора. И если пробой этого уровня ценой совпал с пробоем линией индикатора, то данный прорыв можно считать успешным. И трейдер может спокойно открывать свои позиции в сторону пробоя. В ином случае данный пробой поддержки/сопротивления вероятнее всего окажется ложным. Часто это бывает сложно отследить, поэтому многие торговые платформы позволяют пользоваться алертами. Они существенно облегчают торговлю. Алерты помогают трейдеру оперативно реагировать на рыночные изменения и всплески объемов, когда линия OBV делает скачки.  

Определение бычьего/медвежьего "истощения"

Как уже говорилось выше, если ценовой график обновляет максимум тренда, а obv этого не делает, то можно говорить об истощении сил быков и наступлении времени медведей. Также следует упомянуть периоды ярких трендов. То есть, если после активного роста рынка вместе с OBV еще и произошел резкий скачок вверх линии индикатора, то следует ожидать скорого окончания тренда. И опять же силы быков подошли к концу. Особенно это касается таймфреймов M1-M30. В данном случае трейдеру не стоит открывать длинные позиции и присмотреться к закрытию уже существующих. Более рисковые могут даже открыть продажи.      

Пример использования балансового объема в сочетании с другим индикатором

В целом, индикатор OBV никогда не стоит использовать в качестве единственного источника сигналов. Существует большое количество стратегий с использованием On Balance Volume вместе с другими индикаторами. Одним из наиболее популярных является дополнительное использование двух EMA. Под каждый таймфрейм и инструмент следует выбирать свои скользящие средние. Но существуют, которые подходят ко многим графикам. Например, 7 и 21, 13 и 34, 25 и 50. То есть если Вы благодаря сигналу от OBV хотите открыть длинную позицию (если произошла бычья дивергенция или линия индикатора пробила уровень сопротивления), то прежде следует дождаться когда EMA 7 (13, 25) пересечет EMA 21 (34, 50) снизу вверх.

Также в качестве второго индикатора можно выбрать Stochastic. То есть если на рынке наблюдается сигнал от OBV на покупку, то необходимо также, чтобы линии Stochastiс выходили из зоны перепроданности или пересекали среднюю линию снизу вверх.   

Плюсы и минусы использования индикатора OBV

Основные преимущества:

Хороший инструмент для подтверждения направления тренда и пробоя уровней поддержки/сопротивления.

• Помогает с определением будущего тренда в период консолидации. 

• Предоставляет опережающие сигналы. 

• Описание индикатора OBV показывает, что он прост в применении и интерпретации даже для новичков

• Существуют стратегии для торговли с помощью OBV на любых таймфреймах.

• Хорошо работает на всех финансовых рынках.

• Прекрасно подходит для дополнения любой торговой стратегии такими полезными сигналами объёма.

• Нет перерисовки.

Основные недостатки:

Высок риск убыточной торговли при использовании OBV в качестве единственного индикатора.

• Не подходит для торговли на активах с маленькой ликвидностью.

• В современном мире объём подвержен манипуляциям. То есть даже такой важный параметр может обманывать и приносить убытки.

• Порой некоторые сигналы из-за недостатка опыта можно неверно интерпретировать. 

Отличие балансового объема от других индикаторов

Если говорить в целом, то OBV 一 это кумулятивный (общий) показатель значений объемов. Поэтому этот индикатор часто путают с индикатором дельта. Хотя и тот, и другой учитывают объем, они все же отличаются. Дельта является разницей между покупками и продажами для каждой отдельной свечи. А OBV более общий, он учитывает весь предыдущий объем. 

Также некоторые находят схожесть OBV c индикатором Накопления/Распределения (A/D). Они оба представляют собой линии под графиком. Однако разница в формуле расчета. OBV сравнивает цены закрытия текущего и предыдущего периодов. А Накопление/Распределение сравнивает цену закрытия с минимумом и максимумом торгового диапазона. То есть A/D в своей формуле не сравнивает цену с предыдущим периодом.    

Есть ли смысл использовать индикатор OBV в наши дни?

Безусловно, On Balance Volume следует использовать. Объемы, как 100 лет назад, так и сейчас, остаются очень важным показателем который стоит учитывать в торговле. Однако в отличие от предыдущих времен, сейчас активно используется алгоритмическая торговля. А значит, что манипуляции рынком существенно возросли, и даже таким параметром как объем. И не говоря уже о том, что сами объемы торгов значительно выросли. То есть использовать OBV необходимо в сочетании с другими индикаторами.

Также, вместе с развитием алгоритмической торговлей возникают и множество роботов к различным индикатором. В том числе и к балансовому объему. Для облегчения торговли уже разработано несколько стрелочных индикаторов OBV. И во многие уже встроены алерты. То есть простота торговли еще существенно возрастает.   

Часто задаваемые вопросы

Что означает отрицательный балансовый объём?

Он означает, что инициатива в данный момент переходит или уже перешла на сторону медведей. Так как цена закрытия текущей свечи ниже предыдущей, а объем стал выше. 

Насколько надёжен балансовый объём?

Индикатор объема OBV ненадежен на низколиквидном рынке. А также при высокой и низкой волатильности. Лучше его использовать на стабильном рынке и на большом таймфрейме. А также нужно не забывать о существовании и других индикаторов. И желательно всегда использовать индикатор OBV c алертом, чтобы не пропустить хорошие торговые возможности. 

  Трейдер: Антон Ганн

Полное описание стабильной стратегии “Снайпер” и руководство по торговле можно скачать бесплатно. Просто заполни форму ниже.